Investimento Passivo - Tópico principal

[karnuss]

Eu também

[zAPPa]

Voces nao ficavam contentes com 8%/ano ate baterem as colheres?

Ou vao passar o resto dos vossos dias a procurar maneiras de fazer 100%/ano?

A mensagem é esta

Se conseguir alavancagem a uma taxa decente ainda fica melhor. O pior são as úlceras.

[tatanka]

Voces nao ficavam contentes com 8%/ano ate baterem as colheres?

Ou vao passar o resto dos vossos dias a procurar maneiras de fazer 100%/ano?

A mensagem é esta

Acho que tu queres mais dizer, uma "média" de 8% ano num periodo de 20 anos, do que 20 anos a ganhar 8% ao ano.

Acredito, e para parte do meu capital, é suficiente 8% ao ano. Mas tenho noção que este capital estará indisponivel por um alargado período de tempo, e que durante a viagem, poderei sofrer de drawdowns consideraveis.

[Beruno]

Claro que depende do que queres fazer com o dinheiro. Eu proprio so tenho cerca de 10% do cash num fundo de global stock e num de global bond, sem uma data limite para resgatar. O resto está em compra direta de obrigaçoes, e os cupoes que vou recebendo serao para reinvestir ou para ir gastando

[Automek]

Fonte: The cost of succumbing to fear

Esse grafico eh enganador...

Posso fazer o mesmo com o "Avoiding the 5 worst days" etc e os retornos ficam mt melhores que buy and hold por exemplo.

Enganador não acho que seja porque estando sempre no mercado tenho 100% de certeza de que não falho os melhores. Fazendo timing não tenho a certeza, longe disso, que apanho os melhores dias e que evito os piores dias.

Mesmo que encontremos uma condição técnica que permita filtrar todos os 5 piores dias nunca vão ser 5 tentativas mas muitas mais (com custos de negociação e possíveis reentradas piores do que a saída falsa).

Que queremos introduzir essa tentativa de adivinhar os piores dias (já é uma distorção da gestão passiva), eu acho que se deve fazer com reforços nesses momentos e não com saídas / reentradas (não sei se era esse o teu ponto).

[Beruno]

Entao e qual seria a previsao se eu iniciasse uma poupança para a reforma num pico de mercado, e resgatasse o total do investimento daqui a 25 anos no pico de uma crise? Falando num investimento 50/50

[zAPPa]

Entao e qual seria a previsao se eu iniciasse uma poupança para a reforma num pico de mercado, e resgatasse o total do investimento daqui a 25 anos no pico de uma crise? Falando num investimento 50/50

Só capital inicial ou
com reforços mensais durante 25 anos ?

[Automek]

Bom mapa com a performance das classes de activos desde 1977
https://www.bullionvault.com/US_Annual_asset_performance_comparison_1975-2014.pdf

(além do link vou anexar o pdf não vá o link desaparecer)

[Automek]

coincidência ou não, onde a vanguard não está os ER são muito superiores aos outros em que está.
The Vanguard Effect

[Automek]

Sobre esta notícia dos PPR, existe algum em Portugal que não invente e se limite a seguir um índice, cobrando uma ER baixa ?

[kitano]

Não

[Tridion]

Sobre esta notícia dos PPR, existe algum em Portugal que não invente e se limite a seguir um índice, cobrando uma ER baixa ?

Isto é para PPRs feitos até ao final deste ano ou só para o ano que vem?

[Automek]

Feitos em 2015. Para 2016 ainda não há orçamento de estado por isso não se sabe se existem (e quais) os benefícios, deduções, etc.
http://www.e-konomista.pt/artigo/ppr-beneficios-fiscais/

[Tridion]

Feitos em 2015. Para 2016 ainda não há orçamento de estado por isso não se sabe se existem (e quais) os benefícios, deduções, etc.
http://www.e-konomista.pt/artigo/ppr-beneficios-fiscais/

Obrigado. É uma boa solução para a minha esposa que não acredita nas minha capacidades de investidor   

[tatanka]

Feitos em 2015. Para 2016 ainda não há orçamento de estado por isso não se sabe se existem (e quais) os benefícios, deduções, etc.
http://www.e-konomista.pt/artigo/ppr-beneficios-fiscais/

Auto, esclarece-me lá pf.

Imagina um gajo que tenha 40 anos e ganha 25,000€ por exemplo. Se fizer ainda um PPR de 1750€.

 Quanto é que vai poupar se fizer um PPR de 1750€ ? 350€ ou 80€ ?

DEDUÇÕES DOS PPR

A dedução permitida para os PPR é de 20% das contribuições, sujeita aos limites gerais das deduções à coleta, previstas no artigo 78.º do Código do IRS (CIRS). Estas variam consoante o escalão do rendimento coletável do sujeito passivo. Confira de seguida os referidos limites (apenas aplicados a residentes em território nacional, ainda não reformados, casados e não casados):
PPR | Inferior a 35 anos: 20% do valor aplicado com o limite de 400 euros, com um investimento para dedução máxima (por pessoa) de 2.000 euros;
PPR | De 35 a 50 anos: 20% do valor aplicado com o limite de 350 euros, com um investimento para dedução máxima (por pessoa) de 1.750 euros;
PPR | Superior a 50 anos: 20% do valor aplicado com o limite de 300 euros, com um investimento para dedução máxima (por pessoa) de 1.500 euros.
 
 
ESCALÕES E LIMITES NOS PPR

Como referido anteriormente, os contribuintes poderão deduzir 20% das entregas feitas em PPR (bem como nos Certificados de Reforma), até a um limite máximo de 100 euros. O valor do limite máximo vai decaindo conforme o escalão de rendimentos do contribuinte – quanto maior, menor o limite máximo:
Escalão de rendimentos de mais de 20.000 euros e até 40.000 euros: 80 euros de limite máximo;
Escalão de rendimentos de mais de 40.000 euros e até 80.000 euros: 60 euros de limite máximo;
Escalão de rendimentos superior a 80.000 euros: não têm direito a benefícios fiscais referente às entregas nos PPR.

[Automek]

Essa segunda parte do artigo (dos 80€) não percebo de onde vem. Para mim no teu exemplo são 350€ de deduções à colecta (embora se tenha de ter cuidado porque o total das próprias deduções à colecta têm um máximo, quando somadas).
http://ind.millenniumbcp.pt/pt/geral/fiscalidade/Pages/Beneficios-Fiscais.aspx

[Mystery]

Sobre esta notícia dos PPR, existe algum em Portugal que não invente e se limite a seguir um índice, cobrando uma ER baixa ?

O questão é, se existisse quantos investidores estariam dispostos a investir nele a fim de torná-lo rentável do ponto de vista económico?

[Automek]

Sobre esta notícia dos PPR, existe algum em Portugal que não invente e se limite a seguir um índice, cobrando uma ER baixa ?

O questão é, se existisse quantos investidores estariam dispostos a investir nele a fim de torná-lo rentável do ponto de vista económico?

Pois, bom ponto. Isto do investimento passivo já percebi que somos meia dúzia de gatos pingados...
É chato em Portugal não se poder aproveitar os benefícios ficais em prol de uma estratégia passiva (não só este benefício dos PPRs mas também os outros dos seguros de capitalização).

[Mr. Medium Term Investor]

http://www.jornaldenegocios.pt/mercados/fundos_de_investimento/detalhe/vanguard_lanca_ofensiva_na_europa_com_fundos_com_comissoes_mais_baixas.html

Parece que vamos ter ponto de viragem 

[tommy]

http://www.jornaldenegocios.pt/mercados/fundos_de_investimento/detalhe/vanguard_lanca_ofensiva_na_europa_com_fundos_com_comissoes_mais_baixas.html

Parece que vamos ter ponto de viragem 

Se vierem com um fundo tipo o Wellesley ou um Windsor II, e com capitalização de dividendos, meto lá o meu dinheiro e vou prá praia, sem nunca mais na vida olhar para os mercados